岳家軍最強大的時候，兵力達十萬，不僅足以和金軍抗衡，更是在野戰中頻頻將對手打得狼狽逃竄，金軍所謂的「滿萬不可敵」，在岳飛這里就變成了「撼山易，撼岳家軍難」。
岳飛在1142年被冤殺，理論上講，金軍除去了岳飛這位心腹大患，本應趁機再次南征，可是，在此后近二十年，雙方并沒有爆發大規模沖突，直到1161年，完顏亮四路伐宋，雙方才再次開戰。
那麼，為何金國在得知岳飛已死的情況下，沒有趁機一舉南下，滅亡南宋呢？
上圖_ 岳飛（1103年3月24日—1142年1月27日），字鵬舉，相州湯陰（今河南省湯陰縣）人
一定程度說，是宋軍逼迫金國簽訂的和議
公元1140年，金兀術率十萬金軍，再次向南宋發起進攻，高宗趙構親筆給岳飛寫信，令岳飛可以自行統籌指揮，朝廷不再遙控。
岳飛得令，意氣風發，他馬上派手下王貴、牛皋、董先、楊再興等將領，向汝州、鄭州、潁昌、陳州等地發起進攻。是時，岳飛各路大軍進展神速，捷報頻傳。
岳家軍勢不可擋，金兀術害怕了，為了一勞永逸，金兀術率軍數萬，到達郾城，郾城正是岳飛的指揮部，且當時駐守此地的兵力很少，但都是岳家軍精銳中的精銳，背嵬軍。
岳飛派兒子岳云出戰，幾十個回合，將金軍的「拐子馬」殺得尸橫遍野，金兀術的女婿夏金吾、副統軍粘罕索孛堇接連被殺，金兀術大敗而回。
上圖_ 岳飛抗金在廣德六捷戰地界圖
由于金軍傷亡慘重，金兀術便想強迫兩河地區的壯丁參軍，增加軍力，但整個河北地區沒有一人響應。事實上，除了當時宋朝的正規軍，在中原地區，還有無數的民間武裝，在宋軍反攻的同時，這些「游擊隊」
同樣對金軍構成了巨大的威脅。經歷挫敗的金兀術感嘆道：「自我起北方以來，未有如今日之挫衄。」事實上，當時的金軍幾乎沒有還手之力，在各處戰場被岳家軍扼住咽喉，狼狽不堪。
岳飛甚至鼓舞部下，要直搗黃龍府，再開懷暢飲。岳飛所言非虛，以當時岳家軍的實力，或許覆滅金國不太現實，但渡過黃河，收復燕云，是很有可能實現的。
就在此時，趙構發來了班師令，岳飛無奈回師，十年的功勞，廢于一旦。倘若趙構能支持岳飛繼續作戰，宋軍將一雪靖康之恥，大宋帝國將重獲新生。
可惜，宋朝的統治者被金國人嚇破了膽，加之畏懼岳家軍強悍的戰力，逼迫岳飛退兵。
上圖_ 宋高宗趙構（1107年-1187年）
史料記載「兀術遺檜書曰：「汝朝夕以和請，而岳飛方為河北圖，必殺飛，始可和。
」」金兀術雖然打不過岳飛，但對趙構一行人還是很了解的，他們以和談做要挾，逼迫宋廷殺掉岳飛，理論上將，逼迫一個比自己還強大的武裝，殺掉其最厲害的將領，這不是癡人說夢嗎，不過，趙構還就真的答應了。
之后，岳飛被冤殺，宋金達成和議，一般看來，這是宋朝的妥協，是無腦的表現，但在某種意義說，這也是宋朝人的「勝利」，正是因為岳家軍的凌厲攻勢，才逼迫金國簽訂的了和議。
史料記載「諸酋聞其死，皆酌酒相賀曰：和議自此堅矣！」
岳飛被冤殺，金國高層舉杯祝賀，一方面，岳飛終于死了，他們去掉了心腹大患，另一方面，他們也保全了自己，那紙協議，并非全是宋朝的妥協，還包括金國的羸弱。
上圖_ 宋高宗手敕岳飛《起復詔》（圣旨） 紙本
紹興和議達成，宋朝皇帝很識趣，雙方暫時休兵
不論從哪一方面看，南宋的實力并不弱，不僅將星如云，且戰力突出，可惜，南宋的統治者和宰執大臣們，一味地妥協讓步，浪費了多次扳回敗局的機會。
那紙《紹興和議》妥妥的是一份屈辱的盟約，宋朝向金國稱臣，雙方劃定邊界，東以淮河，西到大散關，南面是宋朝疆土，北面是金國疆域，宋軍多年的戰果、和無數士兵的犧牲，全部付諸東流。
上圖_ 蒙古、金、西夏、南宋
除此之外，宋朝還割讓唐、鄧二州、商、秦二州大面積土地，每年向金國進貢25萬兩、絹25萬匹。
金國人樂開了花，這比打仗賺得還多、還容易，為何不同意呢？大概只有傻子才不同意吧。這紙協議，不僅保全了金國的利益，還給金國賺足了面子，唯一受損的只有南宋。
十幾年的戰爭終于停息了，宋朝以屈辱的外交，達成了暫時的和平，不僅殺了岳飛，還改編了岳家軍，這自斷一臂的舉動，著實讓人怒火中燒。
上圖_ 岳家軍
以當時金國實力，難以覆滅南宋
金國人并非想要放過宋朝，從宋金戰爭一開始，金國的目的就是滅亡宋朝，只是在宋軍的頑強抵抗下，金國才不得不慢慢打消這個想法。
史料記載「七月辛巳，宋國王宗磐、袞國王宗雋謀反，伏誅。」
公元1139年，金熙宗誅殺完顏宗磐、完顏宗雋，在此之前，金國高層有不少人立主和宋朝和談，想要把河南、陜西等地還給宋朝，但完顏宗弼，也就是金兀術一派對此十分不滿，雙方爆發激烈沖突。
之后，完顏宗磐、完顏宗雋等人被殺，金熙宗掌控國政大權，金兀術也掌管了軍隊，由此，在1140年，金兀術才率軍大舉侵入宋境。
上圖_ 金兵的五方八卦旗，合五色為一面旗
史料記載「八月辛亥，行臺左相撻懶、翼王鶻懶及活離胡土、撻懶子斡帶、烏達補謀反，伏誅。」
換言之，就在金兀術征伐宋軍前夕，金國剛剛經歷政變，權力經過大洗牌，必定需要一定時間的調整。俗話說，城堡都是從內部瓦解的，不論是哪個政權，內部矛盾的危害遠遠大于外部。
在金兀術大軍攻伐南宋的時候，金國同樣在經歷內憂外患，倘若內部矛盾解決不好，就會出現大亂子，而外面的岳家軍勢如破竹，這讓金軍更不敢在近期再次發動戰爭。
公元1161年，完顏亮下令四路攻宋，進攻蜀川的金軍被吳璘擊敗，膠州的金軍被宋將李寶擊敗，完顏亮親自率主力進攻采石磯，虞允文機智指揮，再次讓金軍折戟沉沙。與此同時，完顏雍在后方政變，搞出了個新朝廷，完顏亮被殺，金廷亂作一團。
當時離《紹興和議》的簽訂，已經過去了近二十年，岳飛早已逝去，但金軍仍奈何不了宋朝。由此可見，金國因為實力所限，其覆滅宋朝的夢想早已化為泡影，南北對峙已經成為定局。
